在阿里和腾讯拥有自己的银行牌照后，BAT中的另一个巨头百度自然也不甘示弱。不过这次，百度选择了不走寻常路：不是民营银行，而是与中信银行联手成立直销银行。

在阿里和腾讯拥有自己的银行牌照后，BAT中的另一个巨头百度自然也不甘示弱。不过这次，百度选择了不走寻常路：不是民营银行，而是与中信银行联手成立直销银行。

11月18日，百度与中信银行在北京宣布共同发起成立百信银行。中信银行董事长常振明 、百度董事长兼首席执行官李彦宏 、中信银行行长李庆萍、百度公司总裁张亚勤等人出席签约发布会。

李彦宏在发布会上说，百度和中信的合作由来已久，双方不是“闪婚”，更不是“一夜情”。

直销银行与大家常识中的银行的区别，主要在于没有实体网点，更没有营业柜台，而是依靠网络、手机等方式提供服务。这种销售模式逐渐成为当下国内银行发展互联网金融的“标配”，目前已有超过20家银行上线了直销银行。

百信银行的3个标签

对于“百信银行”，中信银行行长李庆萍给出了3个标签：子公司经营模式、互联网企业股东、普惠金融定位。

这场联姻在发布会前一夜已被公众知晓。11月17日晚间，中信银行(601998.SH，00998.HK)发布公告称，董事会同意拟与百度合作共同设立直销银行，该直销银行拟定名为“百信银行股份有限公司”。

据公告，“百信银行”注册资金暂定为现金投入20亿元人民币，由中信银行、福建百度博瑞网络科技有限公司共同出资；拟由中信银行绝对控股，具体出资比例待定。另据报道，中信银行拟出资51%，百度出资49%。

中信银行方面同时称，设立直销银行相关事项尚须经监管机构核准后方可实施。

对于“百信银行”，李庆萍给出了3个标签：子公司经营模式、互联网企业股东、普惠金融定位，“目前直销银行有不少，但我们是第一家以子公司形式成立的直销银行，母公司仅提供资源支持，绝对不干预日常经营，完全市场化。”

作为一个舶来品，“直销银行”在中国起步于2013年9月，目前，各家银行的直销银行大多是以事业部制或业务部门存在于银行“体内”，像中信银行这样拿出注册资金成立公司的是第一家。

在BAT中，相较于腾讯的微众银行和阿里巴巴的网商银行没有银行大股东，百度和中信银行的联姻为互联网金融提供了新的合作模式。

按照分析人士的说法，在网络开户遥遥无期，微众银行和网商银行均陷入尴尬之时，百度联手传统银行一起开办直销银行，可以直接利用中信银行的线下网络开户，起码是多一个渠道。

在业务方面，目前国内已有的逾20家直销银行业务大多集中于存款、理财产品以及货币基金、转账业务等。

张亚勤说，“百信银行”谐音“百姓银行”，这个名字体现出这个直销银行的定位，为百姓理财、大众融资提供服务的银行。

华尔街日报>博客 ，微博 )报道称，这家新成立的直销银行可能主要集中在理财产品销售，以及向消费者和小企业提供贷款等方面，同时，将允许用户通过中信银行的网点开立账号。

“百度有望弯道超车”

百度董事长兼CEO李彦宏说，中信有着庞大的线下银行网点，也有着强大金融风控和客户经营的能力，同时还具有丰富的金融产品创设、整合经验，百度则拥有很强的技术实力、海量的用户数据和互联网运营经验。

正如李彦宏所言，百度和中信银行的合作由来已久。

2014年11月，百度和中信银行推出百度贴吧认同信用卡 、“3D金融服务大厅”等服务；今年6月，百度与中信银行签订全面战略合作协议，8月双方联合发起直销银行的项目正式开始筹备。

李彦宏说，中信有着庞大的线下银行网点，也有着强大金融风控和客户经营的能力，同时还具有丰富的金融产品创设、整合经验，百度则拥有很强的技术实力、海量的用户数据和互联网运营经验，并且可以根据用户的属性、偏好对他们的金融需求进行“画像”，为客户提供创新型的金融解决方案。

他还说，百度的战略重点不仅是要“连接人和信息”，也要“连接人和服务”，而金融服务就是最重要的一项服务。“我们携手中信力图更好地将金融服务和人们的金融需求连接起来，这件事情是”互联网+金融“的新尝试。”

李庆萍坦言，直销银行的定位还是银行，势必需要银行专业的风控和丰富的客户管理经验，但百度有6亿多客户、大数据处理能力、众多消费场景，都是银行珍视的资源。

说起百度，不能不提到它的搜索功能，这些数据对用户特征画像、精准营销产品来说大有裨益，而百度旗下拥有糯米团购网、去哪儿、爱奇艺 、乐彩、百度外卖等，为消费金融嵌入提供丰富场景。

昨日的发布会上，中信银行和百度都带来了体现诚意的“见面礼”，分别宣布了各自的普惠新举措，即中信银行从12月1日起个人网上银行境内转账全免费，百度钱包支付可享受1%现金返利。

百信银行采取互联网公司+传统银行的合作模式，与当前炙手可热的单纯由互联网公司发起的金融项目有本质区别。安信证券金融行业首席分析师赵湘怀认为，传统金融在信用级别、风险控制、对监管意图的深刻理解等方面的核心能力，形成了金融行业的壁垒。不专业、不真正理解金融本质的互联网路子，也许在金融行业并不可行。百度和中信合作的百信银行，是一个基于传统金融机构核心能力的互联网金融项目。

有分析人士指出，百度、中信银行合作成立百信银行，对于百度而言，自然能在互联网金融上和阿里巴巴、腾讯缩小差距，甚至可能弯道超车。

纯网络银行的尴尬

民营互联网银行仍受限于刷脸开户尚未得到监管部门的放行。

在“互联网金融”这块诱人的“肥肉”面前，BAT家族早就跃跃欲试了。

早在去年全国“两会 ”期间，李彦宏就曾表示，会争取民营银行牌照。但最终，百度还是落在了阿里和腾讯的后面。

不同于百度此番选择和传统银行合作设立直销银行，借着首批民营银行试点的放开，阿里的同门兄弟蚂蚁金服与腾讯在去年就早一步抢下了五块试点牌照中的两张，并作为主发起人，成立了浙江网商银行和前海微众银行。

背靠两大互联网巨头，这两家银行顺理成章地将自己定位在互联网银行，其中，微众银行定位在个存个贷，网商银行则瞄准了小存小贷。

微众银行是首家获批并开业的民营互联网银行，但受限于刷脸开户尚未得到监管部门放行，微众银行APP在今年8月正式上线时就曾被认为仅仅是“直销银行”的升级版。

作为一个“弱账户”，微众银行的账户只能同名进出，“存贷汇”三个业务里面眼下也只有“存”，消费或者给他人转账甚至贷款，都是不行的。

业务受限制的同时，微众银行最初堪称豪华的高管班底，也已经变了样：9月，当年从中国进出口银行副行长上离职的曹彤 ，辞去了微众银行行长一职；11月，分管同业业务的副行长郑新林也选择了离开。

而民营银行中开业最晚的网商银行，则将目光锁定在阿里的生态圈里：“双十一”为天猫商户提供流动性贷款，在阿里和蚂蚁金服联合成立的本地生活服务平台上为线下实体商户提供“口碑贷”等。

网商银行行长俞胜法在10月举行的蚂蚁金服分享日上说，开业近4个月网商银行累计发放信贷约30亿元，为18万家小微企业提供了信贷支持，而网商银行自己的目标是，年内要覆盖50万家小微企业。